中美光伏“大战”，在东南亚彻底打响

作者：智谷子

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一家小公司，居然挑起了六个国家的产业“混战”。

2月8日，年营收只有一千万美元的小公司Auxin Solar向美国商务部提交了一份请愿书，要求政府审查在柬埔寨、马来西亚、泰国和越南采用中国产光伏零部件生产并销往美国的光伏组件，是否存在规避双反关税的行为。

由于以上四国的光伏生产商太多太杂，美国商务部决定缩小范围，根据76份调查问卷的反馈，筛选出8家重点企业作为调查对象。

透过股权关系，我们发现6家中国企业牵涉其中：

年营收高达809.32亿元、市值接近4000亿、单晶硅片出货量全球第一的隆基绿能；

年营收高达2161.42亿元、有望进入2022年度《财富》世界500强榜单的比亚迪；

全球光伏组件出货量第一、年营收405.7亿元的晶科能源；

2020全球最具融资价值组件品牌、年营业收入280.1亿元的光伏企业阿特斯；

年营收444.9亿元、在光伏电池转换效率方面先后23次刷新世界纪录的天合光能；

集新材料、新能源、精密切割丝、精密零部件、高端卫浴、资本合作等六大产业于一体的博威集团。

据悉，如果美国商务部发现这些企业违规，将对进入美国的太阳能电池板征收50-250%的关税。

其实，中国光伏产业被美国虐过好几轮了。

美国政府曾在2011年、2014年和2018年发起过针对中国光伏企业的反倾销和反补贴调查，2012年鼓动欧盟对中国光伏企业进行反倾销立案调查，2021年出台一份法案，展开了新一轮制裁。

中国的光伏企业要搁浅触礁了吗？

中国已经站到了全球光伏产业链的顶端。

光伏产业链中，上游为原材料，主要包括硅片、银浆、纯碱、石英砂等；

中游分为两大部分，光伏电池板及光伏组件；

下游为光伏的应用领域，光伏主要用来发电，还可以代替燃料用来取暖等。

中国在光伏产业链上中游产业处于领导地位，特别是在多晶硅、电池片以及光伏组件领域，做到了全球第一。

产业链各细分赛道的集中度方面，差异较大，各环节产业集中度分别为：73%（硅片）、69%（硅料）、43%（组件）、38%（电池片）。

中国是全球最大的光伏市场。2021年，中国新增光伏发电并网装机容量约5300万千瓦，连续9年稳居世界首位。

截至2021年底，光伏发电并网装机容量达到3.06亿千瓦，突破3亿千瓦大关，连续7年稳居全球首位。

中国还是全球最大的光伏出口国，2017-2019年期间中国平均占世界光伏产品出口价值的36%左右，2021年虽然有疫情和国际贸易摩擦等不利因素，但中国光伏出口却创造了历史新高，284亿美元。

284亿美元是什么概念？扬言要取代广东的越南，2020年吸引的外资总额是285亿美元。

在国际和国内市场的共同驱动下，中国的光伏企业茁壮成长，涌现了一批世界级企业。

在PV-Tech发布的《2021年全球组件供应商top10》排名中，前10名中国企业占7席，隆基绿能、天合光能、晶澳太阳能、晶科能源、东方日升、尚德、正泰太阳能居于第1、2、3、4、6、8、10位。

这里面最耐人寻味的是隆基和尚德此消彼长的故事。

2000年，施正荣在无锡创办了尚德，李振国在西安建立了隆基的前身西安新盟，起点相差不大。

随后几年，专注多晶硅技术的尚德在无锡市政府的支持下急速扩张、突飞猛进，成长为中国光伏产业的一面旗帜，施正荣在2006年坐上了中国大陆首富的宝座，一时风光无两。

在尚德的带动下，80%的中国光伏企业跟风走多晶硅路线，导致高品质多晶硅的价格从每公斤28美元暴涨到了400多美元。

而远在西北的隆基股份，却坚定地看好转化效率更高的单晶硅，不搞盲目扩张，而是苦练研发内功，被同行嘲笑为顽固少数派。

福兮祸所依，祸兮福所伏。

当美国和欧盟发起对中国光伏企业的“双反调查”时，多晶硅派被打得落花水流，尚德资金断裂、濒临破产，唯有隆基股份实现了逆势飞扬。

隆基股份打破了日本厂商的技术封锁，实现了金刚线切割技术的国产替代，大大降低了单晶硅的生产成本。

由此，隆基股份成为光伏组件领域的新霸主，李振国也顺利当上了陕西首富。

总之，中国仅用二十年时间就在光伏领域超越了美国等发达国家，中国制造的光伏产品风靡全球。

我国光伏产业已经覆盖到200多个国家和地区，在排名前十的国家和地区中，亚洲有4个，欧洲3个，拉美国家占2个，大洋洲1个。

有人把中国光伏类比为中国高铁，认为两者都是对外输出的中国名片。

不过，两者是有区别的，中国高铁是在本土做大以后逐步推广出去的，而中国光伏企业从诞生起就是为国际市场服务的。在00年代，中国组装好的光伏产品更是90%以上直接销往国外。

当时中国的光伏生产成本极低，工人工资只有发达国家的1/20，土地和原材料的价格也非常低廉。而各级政府为了鼓励光伏产业发展，还会给予财政补贴和税收优惠政策，所以中国光伏企业报出的光伏产品价格远远低于欧美同行。

被“中国价格屠夫”逼到墙角的欧美光伏生产商，就开始游说本国政府，对中国光伏产品征收高昂的反倾销税和反补贴税，甚至扣押来自中国的光伏产品。

怎么办？放弃欧美市场吗？不行，全球光伏装机量排名前十国家中，除了中国、印度和巴西，剩下七个都是“西方国家”。

既然中美直航走不通，那就得找一个中间国家作跳板。而在诸多区域中，东南亚无疑是最好的跳板。

第一，东盟离中国近，又有合作基础，在这里设厂很安全。

第二，东南亚的生产成本比中国还低，又出台了较好的招商政策。

第三，从东南亚出口产品到欧洲或美国，还能享受关税优惠。

所以，中国光伏巨头们都跑去东南亚投资办厂。

2015年5月6日，天合光能泰国工厂正式奠基开工。该项目总投资达1.6亿美元，形成年产能700MW光伏电池和500MW光伏组件的生产制造能力。

2017年5月19日，阿特斯泰国工厂正式开业。该工厂主要生产阿特斯高效多晶三代太阳能电池和组件。

2020年，隆基股份收购宁波宜则，该公司在越南拥有光伏电池年产能超3GW，光伏组件年产能超7GW，此次收购主要还是为了海外扩张出口，同时增加电池片产能。

晶科能源在马来西亚拥有三个生产型企业，分别涵盖组件和电池片的生产与销售，这样做直接规避了贸易壁垒中所提到的“海外只是组件加工地”的指责。

晶澳科技目前已在海外设立了13个销售公司，销售服务网络遍布全球135个国家和地区，海外生产基地包括马来西亚、越南2个海外国家。

……

在隆基、晶科、阿特斯、天合光能等中国光伏厂商的支持下，泰国、越南、马来西亚、柬埔寨等国逐渐成为全球光伏产品的主要生产基地之一。

数据显示，2021年上半年，美国约80%的光伏组件来自这四个东南亚国家。

这下把美国光伏企业整懵了，好不容易赶跑了中国制造，没想到从东南亚冒出来一批新的 “价格屠夫”，其中还有中国老对手的身影。

正面打不过的美国厂商跑去美国商务部“诉苦”。

3月8日，总部位于加州的太阳能组件商Auxin Sola向美国商务部指控，中国太阳能组件制造商通过将太阳能电池片运输到东南亚，完成组件封装，以规避反倾销和反补贴（AD/CV）关税。

Auxin Sola在请愿书中强调：“目前，从马来西亚、泰国、越南、柬埔寨进口的光伏组件将继续降低国内生产商定价和竞争力，并限制了Auxin Sola再投资和扩大生产的能力。”

所以，美国商务部启动对东南亚光伏产业的调查。

美国商务部的调查行为，造成了意想不到的效果。

4月29日，据纽约时报报道，最近几周，由于商务部的调查，美国有300多个太阳能项目被取消或推迟。

其中包括，佛蒙特州安装60平方公里太阳能电池板的计划突然被搁置。德克萨斯州的一个项目将为10000多户家庭供电，距离破土动工还有几周的时间，但现在至少推迟到明年。

在美国各地，太阳能公司正在推迟项目，争先恐后地供应，关闭建筑工地，纽约时报警告说，随着拜登政府对中国光伏企业进行调查，数百亿美元以及数万个工作岗位处于危险之中。

美国太阳能产业协会估计，商务部的调查导致的太阳能部署损失或延迟，到2035年将导致额外的3.64亿吨碳排放，相当于7800万辆汽油动力汽车在道路上行驶。

这显然与拜登的施政目标相冲突，拜登的目标是加快全国太阳能安装的年进度，以实现他在本世纪末将美国排放量比2005年水平至少减少50%的承诺。

《华尔街日报》在近日一篇报道将Auxin Solar公司称为“美国最讨厌的光伏公司”。

如果这些反对Auxin Sola的公司和机构能够联合起来向美国商务部施压，那么美国商务部可能会选择“高举轻落”，对相关的太阳能组件和电池板征收50%左右的关税。

这样的话，来自东南亚的光伏组件和电池板在美国市场依然会有价格优势，毕竟美国和其他发达国家的生产成本太高了，比东南亚高出好几倍。

只要能卖出去，中国的光伏巨头就有赚头。

退一步说，就算美国商务部大幅提高东南亚光伏产品的关税，彻底把中国厂商剔除美国光伏产业链，那也不用慌张。

隆基公司曾公开表示，公司的销售区域布局全球，不会对美国单一市场产生重大依赖。

另外一位不愿具名的涉事企业人士向证券时报记者回应：最近美国对东南亚的反规避调查也是意料之中的事。对于反倾销反规避等贸易争端，中国的光伏企业历来都会积极应对，在这方面，行业内企业也都积累了很多经验。

从国际形势来看，欧洲国家将是中国光伏巨头的主要突破方向。

俄乌冲突发生后，欧洲的石油和天然气价格暴涨，出现了能源危机。因此，欧洲各国纷纷出台新能源发展鼓励政策，物美价廉的中国和东南亚光伏产品得以畅销。

还有，巴西、印度、土耳其等新兴国家也在积极兴建光伏发电站，需要从中国和东南亚进口大量的组件、电池板和逆变器。

中国在光伏发电领域的领导地位牢不可破，很难被人撼动。

除了太阳能独领风骚外，中国在风能、水能、核能和生物能领域也处于世界第一方阵。

中国风电产业已经蝉联12年全球第一；

世界十大水电站，中国占了一半；

中国在建的核电站数量世界第一；

中国生物质发电量连续第三年位列世界第一。

不仅是一级能源，中国在二级能源开发方面也处于领先地位。

2021年全球前十大锂电池企业，中国独占6家，宁德时代市占率第一。中国累计建成加氢站超过250座，约占全球总数的40%，加氢站数量居于世界第一。

总之，中国已经建立了全球最完整、最强大的新能源产业链，将在“零碳”经济时代发挥独特作用。

比尔盖茨曾在其著作中提到：“零碳”是一个巨大的经济机遇，那些建立起伟大的“零碳”企业和伟大的“零碳”产业的国家，将在未来几十年里引领全球经济。

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参考资料：

1、《氢能产业发展中长期规划（2021~2035年）》，国家发改委、国家能源局，2022年3月23日

2、《多家光伏企业回应反规避调查影响：积极应对》，证券时报，2022年5月17日

3、《光伏新动力｜光伏大军为何纷纷齐聚东南亚市场？》，香港财华社，2022年4月8日

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